新聞類別
財經
詳情#
【蘋果日報】在進入正題前，先延續上期專欄的預測，由幾期之前的睇淡到火車理論的磨市，暫時的預測都令自己在這個毫無方向的市況中不致損手，而當中偷雞提過短炒的1717和3933都尚算交到功課。去到今期，暫時唔睇好的心態依然存在，個人而言，相信破底是勢在必行，不過破底之後是否會進入大跌市則開始有些保留，因為在這幾個月的磨市中，不少弱勢股已跌到一個指標上較有支持的位置，例如700的MACD已是5年的新低，雖然仍有下跌空間，不過大跌則較困難。而在不少二三線股中，亦開始有破頂動力，例如3933及6169等，雖不至於可以推升大市，不過資金仍會流入二三線股中，反映大市未必太淡。
回到正題，讀者可能會覺得49倍回報的策略是太誇張，但事實上策略所套用的標的物以buy and hold計更誇張，因為由第一日起至今，標的物上升了700多倍，這個標的物便是以太幣（ETH），在此我先不評論虛擬貨幣的真實性、發展性、可行性等問題，只當他們是一種投機工具，相信對索羅斯而言，虛擬貨幣和英鎊一樣，只是令他可以達到目的的一種工具，只要市場一日存在流動性，其投機性便不可被抹煞。
雖然相對buy and hold來說，策略的回報不高，不過考慮到：第一，以ETH的基本因素，難以buy and hold足整個升浪；第二，Buy and hold的maximum drawdown令人難以坐足整個浪，所以策略仍有其探討價值，亦同時可以測試策略跳出股市的可行性。
策略使用我最愛的MACD（12,26,9）於牛熊分界線（0線）以上MACD向上交叉EMA（9）作買入點，亦即筆者常說的由MACD的C周期轉為B周期，當MACD於牛熊分界線（0線）以上向下交叉EMA（9）作離場點，即由MACD的B周期轉為C周期。（MACD的A、B、C、D周期可見於《蘋果日報》專欄〈八十後投機客：續談MACD周期性分析恒指或MACD周期性分析恒指〉）
ETH數據由2015年8月11日開始至2018年5月2日，共994個交易日，策略共有12次買賣訊號，而用了188個交易日，平均每次交易持貨16日，以ETH交易持續7日24小時計，持貨日算比較中期的策略。而在12次買賣當中，最大回報一次在45個交易日中賺取了2.9倍回報，最差一次輸了大約30%，這亦完全反映MACD作為趨勢指標的特性，而這次的測試更見到在ETH如此大波幅的新興市場中，趨勢指標的特性亦同樣被放大，而且更有效率。
灝昇
回到正題，讀者可能會覺得49倍回報的策略是太誇張，但事實上策略所套用的標的物以buy and hold計更誇張，因為由第一日起至今，標的物上升了700多倍，這個標的物便是以太幣（ETH），在此我先不評論虛擬貨幣的真實性、發展性、可行性等問題，只當他們是一種投機工具，相信對索羅斯而言，虛擬貨幣和英鎊一樣，只是令他可以達到目的的一種工具，只要市場一日存在流動性，其投機性便不可被抹煞。
雖然相對buy and hold來說，策略的回報不高，不過考慮到：第一，以ETH的基本因素，難以buy and hold足整個升浪；第二，Buy and hold的maximum drawdown令人難以坐足整個浪，所以策略仍有其探討價值，亦同時可以測試策略跳出股市的可行性。
策略使用我最愛的MACD（12,26,9）於牛熊分界線（0線）以上MACD向上交叉EMA（9）作買入點，亦即筆者常說的由MACD的C周期轉為B周期，當MACD於牛熊分界線（0線）以上向下交叉EMA（9）作離場點，即由MACD的B周期轉為C周期。（MACD的A、B、C、D周期可見於《蘋果日報》專欄〈八十後投機客：續談MACD周期性分析恒指或MACD周期性分析恒指〉）
ETH數據由2015年8月11日開始至2018年5月2日，共994個交易日，策略共有12次買賣訊號，而用了188個交易日，平均每次交易持貨16日，以ETH交易持續7日24小時計，持貨日算比較中期的策略。而在12次買賣當中，最大回報一次在45個交易日中賺取了2.9倍回報，最差一次輸了大約30%，這亦完全反映MACD作為趨勢指標的特性，而這次的測試更見到在ETH如此大波幅的新興市場中，趨勢指標的特性亦同樣被放大，而且更有效率。
灝昇
回應 (0)
