萬洲集資額 最多削七成

【明報專訊】近期新股市場一片蕭條，準新股「集資王」亦遭遇滑鐵盧。據市場消息，由於招股反應冷淡，全球最大豬肉生產商萬洲國際（0288）已決定放棄出售舊股，同時縮減新股發行規模，集資額由原來的292億至411億元，大幅削減至約101至147億元。


棄售舊股 集資額恐縮至百億

據了解由於萬洲急需資金償還貸款，故寧願大幅削減集資規模亦要上市。消息指出，萬洲原定計劃發行約36.5億股新股，相當於擴大後股本約20%，現時將削減至10%並不再出售舊股，預測市盈率由原來的15至21倍，削減至14至19倍。按一般程序，公司將刊發補充上市文件給投資者確認是否繼續認購，上市日期則已延至5月，具體時間表仍有待公布。


急需資金還債 投資者不受落

萬洲的前身雙匯國際，去年以71億美元（約合550億港元）天價「蛇吞象」收購美國史密斯菲爾德食品。此番來港上市，原本計劃將集資中的大部分，即不超過40億美元（約310億港元），用於償還收購史密斯菲爾德所欠下的銀團貸款。公司截止去年底，負債權益比率高達237%，但投資者似乎並不願意為這筆交易買單。


本港新股市場需求急劇轉冷，近期不僅有新股瀚華金控（3903）押後上市，即便上了市的新股亦表現相當疲軟。一度大熱的惠生國際（1340）、MAGNUM（2080）等多隻新股，至昨日均累跌兩成以上（見表），此番萬洲集資慘淡，為新股氣氛再蒙上一層陰影。


明報記者 甄佳佳