強積金上月賺1％ 中國基金跑出

【明報專訊】強積金上月開始增加供款，但據路透旗下基金研究機構理柏的最新數據顯示，6月份整體強積金只增1.15%，表現反而較5月升2.01%有所回落，折算平均每名打工仔微賺近2000元，其中中國股票基金上月罕有地跑出；總結上半年，本港整體強積金則錄得2.02%回報。不過基金經理認為，下半年環球市場有利好，股票類別基金回報有望追貼通脹。


強積金於上月開始調高供款上限，理柏數據顯示，以3月份強積金資產總值5,161.92億元及總強積金登記人口297.2萬計算，6月份整體強積金增1.15%，則平均每人賺約1997元；在股票基金類別中，日本股票基金表現最佳，升5.14%，其次為大中華股票基金，升3.61%，中國股票基金亦有3.04%增幅，而歐洲股票基金表現最差，蝕0.86%。


上半年總計賺2.02％

總結上半年，本港整體強積金回報2.02%。當中以除日本以外的亞太區股票表現最好，其次是美國股票基金，回報率均逾5%。理柏亞洲區研究總監馮志源認為，從歐美情况看，上半年強積金表現不俗，而整體表現主要受到中國、香港及日本基金表現差影響。


東驥基金管理董事總經理龐寶林認為，雖然6月強積金回報比5月差，但也跑贏恒指（見圖），對於下半年基金走勢，他指美國股市正慢慢向上，而8月份有大眾關注的阿里巴巴上市，加上退市步伐穩定，大市有資金支持；而中港股市方面，9月開始滬港通有望帶動兩地股票交易，對中港及亞洲股票基金都有正面影響。


此外，他指出，日本股票基金雖然上半年表現不好，但其實從第二季開始已出現轉向，所以雖然上半年日本股票基金表現最差，上月卻表現最佳，而隨着當地減稅令企業成本下降，加上首相安倍晉三提出要求企業對股東應有更好回報，派息憧憬將吸引海外投資者關注，料下半年日本股票基金還會向上。


總結下來，龐寶林覺得下半年環球市場的利好較多，股票類別基金的回報可望貼近本地通脹。


料受惠阿里上市及滬港通

康宏理財強積金業務拓展董事鍾建強也認為，下半年資金會傾向股票市場，但要關注地緣風險，例如中東問題和亞太區國家之間的緊張關係。


此外，歐洲量寬對市場帶來潛在正面波動；中國微刺激政策和定向降準亦對市場帶來正面影響。而美國持續減少買債，長遠而言亦是經濟復蘇的正面信息。他建議投資者在衡量自己的風險承受能力後，可多留意亞洲區的股票基金，但也要注意市場波動，在有一定回報時可考慮先行止賺，而每月供款仍可繼續買入股票基金，以收成本平均之效。


明報記者 陳子凌