唯冠籲小股東 支持TCL入主

【明報專訊】停牌近4年，原本進入除牌階段的唯冠（0334）日前公布債務重組計劃，並計劃收購生產手機屏幕的TCL顯示全部權益。唯冠大股東以及TCL呼籲小股東接納通過是次交易，以免唯冠股份變牆紙。


來自唯冠方面消息人士坦言，唯冠停牌4年，目前已終止所有經營業務，旗下子公司遭不同債權人追債，整體集團資不抵債，是次收購TCL顯示是唯一讓現有小股東退出套現的機會。


建議收購價較停牌前折讓83%

按唯冠通告，建議將股份10合1，之後削減90％股本，其後大股東將以每股0.35元提出全面收購，以未合股、停牌前為每股0.202元推算，收購價為相對於原本股價折讓高達83％。


股本重組完成後，唯冠將透過代價股份以及可換股債，總代價合共5.5億元去收購TCL顯示全部權益。TCL方面則向唯冠注資6000萬元以成立債權人計劃，以償還唯冠債務。


據了解，TCL顯示選擇將資產注入唯冠上市，而不進行首次公開發售，務求省卻尋求投資者、進行路演的過程。


另外，總代價5.5億元收購價對比TCL顯示在2013年盈利約6.6倍市盈率，已屬可接受範圍。TCL顯示為手機顯示屏生產商，2013年收入19.4億元人民幣，純利6486萬元人民幣。有關交易將在本月23日進行股東特別大會表決，倘獲通過，預期唯冠於明年2月初復牌。